Ключевые показатели Группы МТС
1 Включая пользователей CDMA
2 МТС владеет 49% акций в СООО «МТС» в Беларуси, которое не консолидируется
Андрей Дубовсков, Президент и Генеральный директор МТС, комментирует результаты: «Продолжая реализовывать нашу 3Д-стратегию, мы продемонстрировали сильные финансовые результаты в 2016 году, несмотря на непростую макроэкономическую ситуацию и конкуренцию. Финансовая волатильность на определенных рынках нашла отражение в результатах группы, но в целом они соответствуют нашим ожиданиям.Мы с осторожным оптимизмом смотрим на будущее телеком-рынка и верим, что МТС максимально выиграет в случае улучшения макроэкономических условий и бизнес-среды. Мы продолжаем реализовывать нашу 3Д-стратегию с акцентом на digital, так как нацелены использовать цифровые технологии для дальнейшей дата-трансформации компании, дифференцировать МТС, повысить эффективность и доходность акционерам».
Ключевые события за отчетный период
Запуск электронного кошелька МТС, объединяющего все платежные инструменты
МТС запустила новый сервис «Кошелек МТС Деньги», который обеспечивает доступ «в один клик» к финансовым сервисам МТС. Сервис объединяет все платежные инструменты — счет электронного кошелька МТС, лицевой счет абонента, банковские карты — для доступа к широкому спектру финансовых услуг МТС.
Развитие розничной сети на основе Big Data
Стартовал пилотный проект по применению технологий анализа Big Data для оптимизации монобрендовой розничной сети МТС.
Запуск центра инноваций
МТС открыла Центр инноваций — подразделение, формирующее в компании новый подход к исследованию перспективных направлений развития бизнеса и последующему запуску продуктов и услуг. Работа Центра инноваций МТС предполагает итеративную разработку сервисов, динамическое формирование требований и их выполнение командой экспертов различного профиля. За счет такого подхода компания в перспективе рассчитывает в три-четыре раза сократить срок запуска новых продуктов.
Приобретение активов «Смартс» с целью развития сети LTE
МТС приобрела у Группы компаний «Смартс» 100% акций регионального оператора связи АО «Смартс-Йошкар-Ола» с целью расширить присутствие в Республике Марий Эл и получить дополнительную полосу частот шириной 14,8 МГц в диапазоне 1800 МГЦ для развития сетей LTE.
Внедрение инновационных практик корпоративного управления
МТС впервые в истории корпоративного управления в России запустила онлайн-сервис электронного голосования акционеров на базе сервиса ComVoting.
Объявление новой дивидендной политики и выплаты 2016 года
В апреле 2016 года Совет директоров утвердил новую дивидендную политику компании, которая будет действовать в 2016-2018 годах. В соответствии с ней, компания установила целевой показатель дивидендной доходности на уровне 25,0-26,0 рублей на одну обыкновенную акцию ПАО «МТС» (50,0-52,0 рубля за АДР) в течение каждого календарного года. При этом дивидендная политика предусматривает минимальный размер дивидендных выплат МТС в размере 20,0 рублей на акцию (40,0 рублей на одну АДР) ежегодно. Общий размер выплаченных дивидендов на акцию в 2016 календарном году составил 26,0 рублей (52,0 рубля за АДР). В июне 2016 года МТС выплатила дивиденды в размере 14,01 рубля на одну обыкновенную именную акцию МТС (28,02 рубля за АДР) или в общей сложности 28,0 миллиардов рублей по итогам финансовых результатов 2015 года. В 4 квартале МТС завершила выплату дивидендов за первое полугодие 2016 года в размере 23,96 миллиарда рублей. Размер дивидендов, начисленных на одну обыкновенную именную акцию МТС, номинальной стоимостью 0,1 рубля каждая, составил 11,99 рубля (23,98 рубля на одну АДР).
Запуск программы выкупа акций
Совет директоров МТС одобрил программу выкупа собственных акций для создания дополнительной доходности для акционеров. Согласно программе МТС может направить до 30 миллиардов рублей на выкуп акций в течение последующих трех лет.
В октябре и декабре 2016 года Совет директоров одобрил решение о проведении двух модифицированных голландских аукционов для выкупа акций на общую сумму до 10 миллиардов рублей. В октябре 2016 года и январе 2017 года МТС выкупила 17 532 278 акций на общую сумму 5,0 миллиардов рублей, а также приобрела у своего мажоритарного акционера — АФК «Система» акции, пропорционально его эффективной доле владения, по ценам, установленным в рамках аукциона. Всего МТС потратила 10 миллиардов рублей на приобретение 35 121 665 акций.
Выкуп евробондов
В июне МТС выкупила собственные еврооблигации номинальной стоимостью $267,44 миллиона, выпущенные в июне 2010 года на $750 миллионов c доходностью 8,625% годовых и погашением в 2020 году.
Развитие партнерства с вендорами
МТС и компания Samsung Electronics подписали меморандум о намерениях совместной разработки телеком-технологий нового поколения. В рамках стратегического партнерства компании будут развивать инновации для внедрения сети LTE-Advanced Pro, разработки стандартов и развертывания сети 5G в регионах России. МТС также заключила соглашение о партнерстве с компанией Huawei, предусматривающее поставки широкого ассортимента смартфонов и другой бытовой электроники для продажи через розничную сеть МТС.
Завершение работы в Узбекистане
МТС продала 50,01% акций телекоммуникационного оператора Universal Mobile Systems (UMS) Государственному унитарному предприятию «Центр радиосвязи, радиовещания и телевидения» Министерства развития информационных технологий и связи Республики Узбекистан.
Выход на рынок башенной инфраструктуры
МТС вышла на рынок аренды башенной инфраструктуры и создала новое направление бизнеса для управления существующей инфраструктурой и дальнейшей монетизации активов. Первоначально МТС предлагала к аренде более 5500 башен и антенных опорных конструкций в различных регионах России, впоследствии компания расширила программу, включив в нее большую часть своих башен и площадок для их размещения.
Финансовые показатели Группы МТС
Выручка Группы выросла в 2016 году на 2,1% и составила 435,7 миллиарда рублей, что стало результатом реализации стратегии 3D: данные, дифференциация и дивиденды. Устойчивый рост пользования услугами передачи данных на ключевых рынках в сочетании с увеличением продаж мобильных телефонов в России компенсировал отрицательное влияние макроэкономических факторов в таких сегментах, как услуги для корпоративных клиентов и роуминговые сервисы, в то время как эффект укрепления рубля привел к сокращению вклада в общие результаты выручки от деятельности зарубежных дочерних компаний. В целом, динамика выручки опережала рынок в ключевых регионах присутствия МТС.
Скорректированная OIBDA Группы: факторный анализ (млрд руб.)
Несмотря на длительную макроэкономическую нестабильность и усиление конкуренции на ключевых рынках скорректированный показатель OIBDA в 2016 году снизился незначительно и составил 169,3 миллиарда рублей. Дополнительные расходы на развитие розничной сети, а также макроэкономические факторы оказали негативное влияние на рентабельность в России, при этом укрепление рубля ограничило вклад зарубежных дочерних компаний. Тем не менее, стабилизация макроэкономической среды и стратегический подход к повышению эффективности способствуют тому, что общее улучшение ситуации на российском рынке положительно сказывается на бизнесе МТС в целом.
Чистая прибыль Группы: факторный анализ (млрд руб.)
Чистая прибыль Группы за год незначительно сократилась до 48,5 миллиарда рублей, в целом повторяя динамику OIBDA. Постепенное укрепление рубля в течение года в сочетании с улучшением финансовых результатов дочерних и ассоциированных компаний, включая МТС Банк, компенсировало разовые убытки, в том числе от продажи UMS.
Ликвидность и денежный поток
По состоянию на конец года, общая задолженность составляла 274,8 миллиарда рублей (за вычетом расходов по лизингу и расходов на привлечение займов). Этот показатель снижается вследствие стабилизации курсов валют, а также погашения различных долговых инструментов. В частности, в июне, воспользовавшись благоприятной рыночной ситуацией и высокой ликвидностью бумаг, МТС выкупила собственные еврооблигации на 267 миллионов долларов США, с целью хеджировать будущие валютные риски и колебания балансовой стоимости долга.
Общий долг (без учета лизинговых обязательств и расходов на привлечение займов) = 274.8 миллиарда рублей
4 Структура долга по валютам учитывает хеджирование валютных рисков в размере 764,2 миллиона долларов на конец 2016 года и финансовый лизинг
В четвертом квартале МТС выплатила полугодовые дивиденды в размере 24,0 миллиарда рублей. В течение календарного года в соответствии со своей дивидендной политикой МТС выплатила 52,0 миллиарда рублей или 26,0 рублей на акцию. В апреле 2016 года МТС сообщила, что в течение трех лет она направит до 30 миллиардов рублей на программу выкупа собственных акций для увеличения доходов акционеров наряду с выплатой дивидендов. Для этого МТС запустила два модифицированных голландских аукциона — в четвертом квартале 2016 года и в первом квартале 2017 года — для приобретения 17,5 миллиона собственных акций на общую сумму около 5,0 миллиардов рублей. Одновременно МТС заключила обязывающее соглашение с контролирующим акционером АФК «Система» о приобретении пакета акций пропорционально его долевому участию по ценам, определяемым рынком. Всего МТС приобрела 35,1 миллиона акций на 10,0 миллиарда рублей.
Дивидендная история (млрд руб.)
5 За исключением расходов на приобретение 4G лицензий в России в размере 3,4 миллиарда рублей в 2015 году и 2,6 миллиарда рублей в 2016 году
6 За исключением расходов на приобретение 3G лицензий в Украине в размере 7,0 миллиарда рублей в 2015 году
7 С учетом капитальных затрат в Узбекистане в размере 875 млн рублей в 2016 году и 2,2 млрд рублей в 2015 году, в то время как выручка Группы не включает выручку UMS
Капитальные затраты МТС в 2016 году составили 83,6 миллиарда рублей, что на 13,1% меньше, чем в 2015 году, и немного ниже прогнозируемых ранее 85,0 миллиардов рублей. В конце 2016 года МТС завершила программу развития оптико-волоконной сети и запустила сети с поддержкой LTE во всех регионах присутствия в России. В 2016 году МТС дополнительно построила 6200 базовых станций LTE, чтобы расширить высококачественную мобильную сеть для клиентов и сохранить лидирующие позиции на рынке. Продолжая инвестировать в развитие инфраструктуры, компания видит возможность постепенного сокращения своих капитальных затрат с одновременным сохранением качества предоставляемых сервисов и увеличением денежных потоков. 
8 За исключением расходов на приобретение 3G-лицензий в Украине в размере 7,0 миллиарда рублей в 2015 году и 4G-лицензий в России в размере 3,4 миллиарда рублей в 2015 году и 2,6 миллиарда рублей в 2016 году
Свободный денежный поток составил 47,0 миллиардов рублей в 2016 году. Произошло небольшое снижение по сравнению с 2015 годом, что в значительной степени связано с разовыми операциями, такими как инвестиции в МТС Банк в размере 4,1 миллиарда рублей и более высокие процентные платежи в результате выкупа в июне 2016 года еврооблигаций МТС со сроком погашения в 2020 году. Кроме того, рост курса рубля увеличил налоговую базу компании.
Россия
9 Без учёта внутригрупповых операций
Общая выручка МТС в России выросла за год до 400,6 миллиарда рублей. Незначительное снижение выручки от мобильного и фиксированного бизнесов компенсируется годовым ростом выручки от продаж товаров на 23%. Кроме того, обеспечить высокие результаты компании позволил рост выручки от услуг системной интеграции.
В мобильном сегменте выручка снизилась на 0,4% до 295,0 миллиарда рублей. Ключевые факторы, в том числе снижение объема голосового трафика в бизнес-сегменте и использования голосовых услуг в роуминге в массовом сегменте, во многом обусловлены макроэкономическими изменениями. При этом в четвертом квартале 2016 года относительно аналогичного периода 2015 года компания зафиксировала рост в 0,3%, что отражает общее улучшение бизнес-климата в России. Кроме того, абонентская база МТС в России увеличилась за год на 3,5%, что отражает лояльность бренду МТС, лидерство в ключевых сегментах, таких как услуги для бизнеса и активно растущий М2М-рынок, и общую результативность нашей стратегии в отношении монобрендовой розничной сети.
Потребление услуг в роуминге
МТС достигла 23% роста выручки от продаж товаров за год и продолжает сохранять рыночную долю в ситуации острой конкуренции с помощью агрессивной ценовой политики, партнерства с ключевыми вендорами, привлекательности брендированных интернет-устройств МТС и продажи программного обеспечения.
Выручка и валовая прибыль от продажи телефонов и аксессуаров10
10 Валовая прибыль от продаж телефонов и аксессуаров за предыдущие периоды была пересчитана в связи с изменением методологии расчета себестоимости продаж телефонов и аксессуаров
Проникновение мобильного интернета достигло порядка 50%, что отражает реакцию потребителей на привлекательность продуктовой линейки и тарифной политики МТС. LTE-трафик в общем объеме трафика передачи данных в сети МТС в России вырос до 26% в 2016 году по сравнению с 17% в 2015 году благодаря активному развитию LTE-сети в каждом из 83 регионов России.
В фиксированном бизнесе выручка МТС незначительно снизилась — на 0,7% до 61,2 миллиарда рублей из-за снижения на 3,7% количества абонентов фиксированной телефонии. В то же время выручка от услуг фиксированного ШПД и платного ТВ в сегменте B2C продолжила расти. Доли рынка в Москве выросли как в сегменте домашнего ШПД (на 3
п.п. до 33%), так и в сегменте платного ТВ (на 4,6 пп до 29,6%, учитываются только пользователи платформы Digital TV), благодаря эффективному использованию возможностей сети GPON — предоставлению клиентам максимально высоких скоростей передачи данных и наилучшего качества услуг. В течение года также наблюдалась стагнация на рынке B2B и B2G, связанная с текущей макроэкономической ситуацией. 
Бизнес МТС на рынке системной интеграции, на который компания вышла с приобретением «Энвижн Групп», продемонстрировал в 2016 году высокие показатели эффективности. Кроме роста выручки, МТС удалось увеличить масштаб предоставляемых сервисов в сфере системной интеграции, в том числе расширить присутствие на рынке облачных решений, начав работать с сегментом крупного бизнеса, и продолжить развитие проектов в области Big Data и телематических решений. Продажи программного обеспечения «Энвижн Групп» выросли в квартальном исчислении на 17,7%, что также повлияло на динамику общей выручки МТС.
Показатель OIBDA в России снизился в 2016 году на 1,5% до 162,5 миллиарда рублей, что, с учетом общей ситуации на российском рынке, демонстрирует фокус Группы МТС на эффективность и успешность стратегических решений, таких как ставка на монобрендовую дистрибуцию. Как и в ситуации с общей динамикой выручки в четвертом квартале, наблюдается незначительное снижение квартального показателя OIBDA в годовом исчислении — на 0,2%, что связано как с улучшением макроэкономической ситуации, так и с прекращением дальнейшего расширения розничной сети. Достигнув поставленных ранее целей в отношении розничной сети МТС, компания приступила к постепенному сокращению количества торговых точек в первом квартале 2017 года.